Lo fundamental que todo inversor debe conocer

Comparando las 6 inversiones más habituales en Argentina en este contexto inflacionario.


La realidad argentina actual cuando se compara los números con la teoría del famoso best-seller: PADRE RICO, PADRE POBRE.

La conclusión a la que llega el famoso best-seller escrito por Robert T. Kiyosaki es que la mayoría de la gente guarda su dinero en lugar de multiplicarlo. Y cita los tres ejemplos clásicos de guardar el dinero, pero que no son inversiones pues no es posible multiplicar el capital.

Esto se da tanto en el país de su autor, Estados Unidos, como de sus antepasados, Japón, como en Europa, África, Asia y Latinoamérica. Guardar el dinero (DORMIR EL DINERO, le dicen en Wall Street para señalar lo grosero del error) es:

1- Invertir en monedas extranjeras.

2- Dejar el dinero en los bancos.

3- Poner su capital en propiedades para alquilar.

Y también menciona algunos ejemplos tradicionales y seguros como acciones y bonos. Desde 1930 hasta hoy, descontando la inflación del país que se analice, dan un promedio de alrededor del 10% anual. Aunque aclara, generalmente, que el novato compra lo que está caro y siempre pierde.

Inversiones que multiplican el capital en la Argentina de hoy:

- Acciones o bonos: 10% anual arriba de la inflación.

- Fideicomisos inmobiliarios: 20% en u$s en 2 ó 3 años.

- A plazo determinado el 40% anual con retiro mensual de interés (48,21%).


Invirtiendo $100.000= en 6 opciones diferentes. Vea año a año cómo va cambiando el valor de su inversión: Si lo deja en dólares, en 10 años tendrá el 60% y en Plazo fijo el n38%. Si invierte en acciones, bonos, fideicomisos desde el pozo, aumentará su capital entre dos y tres veces. Si invierte al 48,21% anual de tasa efectiva (o sea, 40% nominal) aunmentará su capital 11 veces. En éste cuadro vea inversión por inversión desde el año 2011 al 2021, y vea cómo cambia su valor. La inversión al 40% obviamente da muy positivo con una supuesta baja de inflacion.

SUPUESTOS DEL CÁLCULO

1- Dólar: sube en 11% anual (de $4,50 a $5) con inflación del 22%. Pierde 6 puntos. Cada año sólo le queda el 95,08% del capital.

2- Plazo Fijo: le pagan 11% anual contra inflación del 22%. Pierde 11 puntos. Cada año le queda sólo el 90,99% de su capital.

3- Renta x Alquiler: se supone que el alquiler le dejaría neto un 4% anual. Es decir, el valor del alquiler es 0,33% del precio de su propiedad. Cada año tiene una ganancia de apenas el 4% que, si se actualiza, la mayoría de las veces está por debajo de la inflación.

4- Acciones/Bonos: se supone que cada año pueden otorgar una ganancia del 10% sobre la inflación.

5- Fideicomisos desde el Pozo: se supone que se gana un 20% en dólares sobre el precio del metro cuadrado en la zona por comprar desde el pozo. Si la obra se termina en dos años y se la puede vender a los 24 meses se ganó un 9,51% anual (1,0951 x 1,0951= 1,20). O sea, 20% en dos años. Si tarda 3 años en venderlo, se gana 6,27% anual (1,0627 x 1,0627 x 1,0627= 1,20).

6- A Plazo al 48,21% anual efectivo: o sea, menos de lo que se recibe si retira interés mensual al 40%, ya que el retiro mensual de intereses influye muy positivamente en la tasa final contra inflación del 22%: se ganan 26,21 puntos. Queda una tasa positiva del 21,48% anual (148,21 /122=1,2148) queda un 21,48% más de valor real.

Lo Fundamental que Todo Inversor Necesita Conocer

Inv. Año Dolar colchón 116/122 u$s/IPC P. Fijo Banco 111/122

PF/IPC Renta x alquiler 4% anual alq/Prop Acciones Bonos 10% x a. promed Desde Pozo x Fideic. 20% x24m en u$s 40% nom. 48,21% efec 148,21/ 122

TEA/IPC

2012 0 100.000 100.000 100.000 100.000 100.000 100.000

2013 1 95.082 90.989 104.000 110.000 109.500 121.484

2014 2 90.406 82.780 108.200 121.000 120.000 147.582

2015 3 85.960 75.316 112.500 133.000 131.500 179.289

2016 4 81.732 68.525 117.000 146.000 144.000 217.806

2017 5 77.712 62.346 121.700 161.000 157.700 264.599

2018 6 73.890 56.725 126.500 177.000 173.000 321.444

2019 7 70.256 51.611 131.600 195.000 189.200 390.502

2020 89 6.801 46.957 136.900 214.000 207.400 474.396

2021 9 63.516 42.724 142.000 236.000 227.000 576.314

2022 10 60392 39.871 148.000 259.000 248.800 700.126

Tasa vs inflac 107/116,5 109/116,5 20% en 2 18,21/

116,5

Saldo tasa vs. Inflac. -9% -7,5% + 4% 10% 9,51% 31,71%



En el cuadro que sigue surge claramente que si invierte en dólares billete, en 10 años tendrá un 43% y, en Plazo fijo, un 51%. Si invierte en acciones, bonos, fideicomisos desde el pozo o a plazo determinado al 40% anual nominal, aumentará su capital entre dos y tres veces.



Evolución del Capital en 10 años a las actuales tasas- Comparativo 7 inversiones (incluye financiar edificios)

Tasa

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

Dólares 16% 100 95 90 86 82 78 74 70 67 64 60

Plazo Fijo 11% 100 91 83 75 69 62 57 52 47 43 39

Propiedad 4% 100 104 108 112 117 122 126 132 137 142 148

Acciones 10% 100 110 121 133 146 122 177 195 214 236 259

Fidei/pozo 9.51% 100 110 120 131 144 158 173 189 207 227 249

Financiar edificios

39.2% 100 114 130 149 169 193 221 252 287 328 374

Inversion al 40% anual

48.2% 100 121 148 179 218 265 321 391 474 576 700